0989 012 654 toasoan@businessforum.vn Fanpage Facebook
StarNewCity

Những thương vụ M&A kinh điển của thị trường Việt Nam: THACO rót hơn 1 tỷ USD vào HAGL, bầu Đức dần buông đứa “con cưng’’ của mình vì những quyết định sai lầm trong quá khứ – Kỳ 8

Hôm nay, 8/1/2021, HAGL Agrico (HNG) tổ chức đại hội cổ đông bất thường thông qua kế hoạch tìm kiếm đối tác chiến lược để hoán đổi nợ, đồng thời huy động thêm vốn cho hoạt động kinh doanh thời gian tới. Bên cạnh đó có một chi tiết đáng chú ý, tỷ phú Trần Bá Dương, Chủ tịch THACO ứng cử vào vị trí Chủ tịch HNG, hiện thực hóa việc kiểm soát HNG. Điều này cũng đồng nghĩa với việc bầu Đức buông “con cưng” của mình.

Thương vụ 1 tỷ USD của THACO

Sau khi từ bỏ mảng kinh doanh bất động sản là nguồn thu chủ lực của tập đoàn để chuyển sang mảng nông nghiệp, HAGL liên tiếp vướng vào nợ nần chồng chất.

Theo báo cáo tài chính quý III/2016 của HAGL, doanh nghiệp này có khoản nợ vay lên tới gần 26.000 tỷ đồng, trong đó, hơn 12.000 tỷ đồng sẽ đến hạn trả trong chưa đầy một năm.

Khoản nợ lớn nhất được ghi nhận tính đến thời điểm đó là 9.000 tỷ đồng từ BIDV. Theo đó, có 181 tỷ đồng vay ngắn hạn, 2.985 tỷ đồng vay dài hạn và 5.876 tỷ đồng vay trái phiếu do BIDV và Công ty TNHH Chứng khoán BIDV phát hành.

Tại thời điểm 2017, hầu hết các ngân hàng đều là chủ nợ của HAGL như: VPBank, Sacombank, Eximbank…

Năm 2018, sau những khó khăn chồng chất, Ông Đoàn Nguyên Đức, Chủ tịch Hoàng Anh Gia Lai (HAGL), đã buộc phải mời ông Trần Bá Dương, Chủ tịch THACO giải cứu.

Năm 2018, sau những khó khăn chồng chất, Ông Đoàn Nguyên Đức, Chủ tịch Hoàng Anh Gia Lai (HAGL), đã buộc phải mời ông Trần Bá Dương, Chủ tịch THACO giải cứu.

Quý I/2018, sau những khó khăn chồng chất từ thất bại liên tiếp trong ngành nông nghiệp ở các mảng: Mía đường, cao su, dầu cọ và chăn nuôi bò… Ông Đoàn Nguyên Đức, Chủ tịch Hoàng Anh Gia Lai (HAGL), người một thời là người giàu nhất trên sàn chứng khoán vào năm 2008, với tổng tài sản lên đến 6.160 tỷ đồng, đã buộc phải cầu cứu ông Trần Bá Dương, Chủ tịch THACO.

Tại buổi lễ công bố hợp tác, ông Đức thừa nhận, từ đầu năm 2018, trước những khó khăn mà tập đoàn gặp phải trong một thời gian dài, ông đã tìm gặp và đề nghị sự hợp tác, hỗ trợ của Chủ tịch THACO Trần Bá Dương. Và ông Dương đã đồng ý đầu tư vào HNG.

Trên thực tế, THACO sẽ đầu tư vào 2 công ty là Công ty CP Nông nghiệp quốc tế HAGL (HNG) và HAGL Myamar. Đối với HNG, thông qua Hợp đồng mua bán trái phiếu chuyển đổi HNG chưa phân phối hết cho các cổ đông hiện hữu (để cấn trừ khoảng nợ trên) và thông qua nghiệp vụ mua cổ phiếu, THACO và nhóm cổ đông của THACO sở hữu 35% HNG. Song song đó, Đại Quang Minh cũng đầu tư để sở hữu 51% và sẽ tiếp tục nâng lên sở hữu 65% HAGL Myanmar.

Cụ thể, những khoản tài chính được THACO rót vào HAGL như sau: THACO sở hữu 35% vốn với số tiền 3.949 tỷ đồng, cho vay 2.464 tỷ đồng. Theo đó, công ty THADI do THACO thành lập đã mua cổ phần 3 công ty con của HNG sở hữu 23.100 ha đất với số tiền là 7.626 tỷ đồng. Đồng thời, THADI cũng đã nhận nợ vay 2.500 tỷ và sẽ nhận nợ 3.500 tỷ. Đại Quang Minh góp vốn 65% theo thỏa thuận, sẽ ứng mua tiếp 35% đồng thời sẽ ứng vốn trả nợ đến hạn và chi phí đầu tư cho giai đoạn 2 là 8.155 tỷ đồng.

"Đại Quang Minh sẽ chịu trách nhiệm chính đối với các dự án của HAGL Myanmar, như triển khai thiết kế giai đoạn 2 và nâng cấp giai đoạn 1 với tổng diện tích đất 7,3ha, tổng diện tích sàn xây dựng là 730.000m2; bao gồm trung tâm giao thương mua sắm và giải trí hàng đầu Yangon theo mô hình khu phức hợp cao cấp kiểu mẫu: Trung tâm thương mại - Văn phòng - Khách sạn - Trung tâm hội nghị - Căn hộ cho thuê.

Vốn đầu tư xây dựng cho giai đoạn 2 ước tính khoảng 10.000 tỷ đồng, chi phí nâng cấp giai đoạn 1 là 535 tỷ đồng. Tổng vốn đầu tư của dự án tại Myamar là 16.000 tỷ đồng", ông Trần Bá Dương chia sẻ với truyền thông.

Ngoài ra, với sự hỗ trợ về mặt tài chính của THACO và năng lực xây dựng của Đại Quang Minh, HAGL đang tập trung thi công, hoàn thiện và sẽ khánh thành sân bay Nọng Khang vào ngày quốc khánh Lào (2/12/2019). Cùng với các dự án trước đã đầu tư, thì Chính phủ Lào đang nợ HNG khoảng 2.000 tỷ đồng.

Bên cạnh đó, THADI cũng sẽ hỗ trợ HAGL các khâu vận chuyển, chế biến thành phẩm từ các sản phẩm của nông nghiệp.

Bầu Đức sẽ rời HAGL Agrico để tái cấu trúc HAGL nhằm sửa chữa những sai lầm?

Trong ĐHCĐ bất thường được tổ chức hôm nay, HNG đưa ra các định hướng:

(1) Hoán đổi hầu hết khoản nợ của CTCP Nông nghiệp Trường Hải nhằm cải thiện các chỉ số tài chính để Công ty tập trung vào hoạt động sản xuất và kinh doanh.

(2) Bổ sung vốn lưu động để tiếp tục đầu tư sản xuất kinh doanh theo chiến lược và kế hoạch từ năm 2021 đến hết năm 2023, nhằm đảm bảo tính bền vững trong sản xuất nông nghiệp quy mô lớn với nền tảng hữu cơ.

HAGL Agrico triệu tập ĐHCĐ bất thường hôm nay để tìm phương án tái cấu trúc và bầu bổ sung thành viên HĐQT.

HAGL Agrico triệu tập ĐHCĐ bất thường hôm nay để tìm phương án tái cấu trúc và bầu bổ sung thành viên HĐQT.

Hiện HAGL Agrico có vốn điều lệ 11.085 tỷ đồng, khi chào bán thành công, vốn điều lệ HAGL Agrico tăng thành 18.500 tỷ đồng. Theo đó, tỷ lệ sở hữu của nhóm HAGL có thể bị giảm xuống khoảng 24,3% cổ phần nếu bán xong cổ phần trong tháng 1.

Như vậy, HAGL có khả năng không còn là công ty mẹ và không được hợp nhất báo cáo tài chính HNG vào báo cáo hợp nhất.

Hiện tại, HĐQT chỉ còn ba thành viên bao gồm ông Đoàn Nguyên Đức (là Chủ tịch), bà Võ Thị Mỹ Hạnh (thành viên HĐQT HAGL) và ông Nguyễn Hoàng Phi (Kế toán trưởng Thaco).

Cùng với việc ông Trần Bá Dương ứng cử vào vị trí chủ tịch HNG, rất nhiều khả năng bầu Đức sẽ chính thức rời khỏi HNG để tập trung hoàn toàn vào việc tái cấu trúc HAGL.

Với việc ông Trần Bá Dương ứng cử vào vị trí chủ tịch HNG, rất nhiều khả năng bầu Đức sẽ chính thức rời khỏi HNG.

Với việc ông Trần Bá Dương ứng cử vào vị trí chủ tịch HNG, rất nhiều khả năng bầu Đức sẽ chính thức rời khỏi HNG.

Như vậy, hơn một thập kỷ từ một tên tuổi lẫy lừng của thị trường, một thương hiệu hàng đầu trong ngành bất động sản, bầu Đức đã rời xa đỉnh cao vào năm 2008 để cần những quyết định đúng đắn hơn nhằm đưa con thuyền HAGL tìm lại ánh hào quang khi xưa.

Liệu bầu Đức có thành công hay không, câu trả lời chỉ có ở thì tương lai.

Minh Trí

Những thương vụ M&A kinh điển của thị trường Việt Nam: Ba Huân “từ hôn” với VinaCapital, bài học M&A nhìn từ thương vụ của Tập đoàn Y khoa Hoàn Mỹ, cần nắm rõ luật khi tham gia M&A – Kỳ 7

Tháng 7 năm 2018, Công ty Ba Huân gửi đơn đến Thủ tướng Chính phủ Nguyễn Xuân Phúc, kêu cứu, nhờ can thiệp để dừng thương vụ với VinaCapital. Lần đầu tiên trong lịch sử của thị trường M&A Việt Nam xảy ra sự việc như vậy. Chỉ 10 tháng kể từ khi ký thỏa thuận ghi nhớ, và 5 tháng sau khi nhận 32,5 triệu USD từ VinaCapital, công ty Ba Huân chủ động “xin ly hôn”.

Những thương vụ M&A kinh điển của thị trường Việt Nam: “Vua Midas” Đỗ Minh Phú với bàn tay vàng trong 3 thương vụ M&A kinh điển - Kỳ 6

Khác với em trai của mình, Đỗ Anh Tú, ông Đỗ Minh Phú là một doanh nhân thuộc thế hệ cũ. Tuy nhiên, ông Phú thực hiện những thương vụ M&A với các doanh nghiệp mà ông xác định với những mục tiêu và định hướng chiến lược rõ ràng. 3 thương vụ thâu tóm dưới đây có thể xem là kinh điển của thị trường Việt Nam và đáng để giới kinh doanh học hỏi. Ông được mệnh danh là “vua Midas” trong lĩnh vực M&A.

Theo Kinh doanh và Tiêu dùng Link bài gốchttps://kinhdoanhtieudung.thuonggiaonline.vn/doanh-nghiep/nhung-thuong-vu-ma-kinh-dien-cua-thi-truong-viet-nam58-thaco-rot-hon-1-ty-usd-vao-hagl-bau-duc-dan-buong-dua-con-cung-cua-minh-vi-nhung-quyet-dinh-sai-lam-trong-qua-khu-ky-8-270.html

Mới nhất

Vì sao Hiệp hội Bất động sản TPHCM muốn sửa luật để siết chung cư mini, phát triển nhà ở thương mại?

7 Giờ trước

Hiệp hội bất động sản TP.HCM (HoREA) vừa có văn bản kiến nghị sửa Luật Nhà ở, siết quản lý chung cư mini và gỡ nút thắt phát triển nhà ở thương mại.

'Sốt đất' đã bắt đầu hạ nhiệt

8 Giờ trước

Số liệu từ các cơ quan quản lý, hiệp hội cũng như các đơn vị nghiên cứu thị trường cho thấy cơn 'sốt đất' tại nhiều tỉnh, thành phố trên cả nước đã hạ nhiệt. Ngoài yếu tố tăng giảm giá theo chu kỳ của thị trường, giới chuyên gia cho rằng việc hạ sốt cũng có tác động từ chính sách.

Năm 2021, Thế Giới Di Động đặt kế hoạch doanh thu lên 125.000 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế 4.750 tỷ đồng, tiếp tục duy trì chính sách ESOP với CBNV

17/05/2021 lúc 09:54

Thế Giới Di Động (MWG) vừa tổ chức đại hội cổ đông (ĐHCĐ) thường niên thông qua kế hoạch doanh thu, lợi nhuận cũng như chính sách cổ phiếu ưu đãi (ESOP) dành cho cán bộ nhân viên.

Bốc thuốc trị bệnh "chiếm dụng" quỹ bảo trì chung cư

17/05/2021 lúc 08:47

Với hành lang pháp lý mới, Nghị định 30 được kỳ vọng sẽ giải quyết tận gốc tranh chấp giữa chủ đầu tư và cư dân kéo dài suốt thời gian qua.

Sôi động nguồn cung sản phẩm nghỉ dưỡng tại cung đường resort triệu USD Hồ Tràm – Bình Châu

17/05/2021 lúc 08:40

Tính từ đầu năm 2019 đến quý II/2021, thị trường bất động sản Hồ Tràm ra mắt hơn 10 dự án bất động sản với tổng quy mô lên đến hơn 1.172 ha, cung ứng cho thị trường gần 15.00 sản phẩm, bao gồm cả biệt thự nghỉ dưỡng lẫn căn hộ khách sạn (condotel).

Truy tố Nguyễn Việt Hùng, chủ dự án Ocean View Nha Trang tội lừa đảo chiếm đoạt tài sản

16/05/2021 lúc 08:22

Dự án Ocean View Nha Trang không chỉ lùm xùm vì hàng loạt công trình xây dựng trái phép mà chủ dự án này là giám đốc Công ty TNHH TMDV Thiên Nhân II bị truy tố tội lừa đảo.

Năm 2021: Tài chính Hoàng Huy đặt mục tiêu lợi nhuận ngàn tỷ khi lấn sân đầu tư mạnh mẽ vào lĩnh vực bất động sản, công ty quyết định chi trả cổ tức 20%

16/05/2021 lúc 07:17

Hôm 15/5 CTCP Đầu tư Dịch vụ Tài chính Hoàng Huy (TCH) tổ chức đại hội đồng cổ đông thường niên 2021. Theo đó, công ty công bố sẽ đầu tư mạnh vào lĩnh vực bất động sản với tổng mức đầu tư của các dự án lên đến 20.000 tỷ đồng. Theo đó, kế doanh doanh thu và lợi nhuận cũng đạt ở mức cao lên hơn 1.000 tỷ đồng.

CII lợi nhuận quý I giảm đột biến đến 82,5%, ông lớn Dragon Capital liên tục giảm tỷ lệ sở hữu

15/05/2021 lúc 09:15

Từ ngày 7/4 đến ngày 11/5, Dragon Capital đã bán ra tổng cộng tới 8,4 triệu cổ phiếu CII. Cụ thể, Amersham Industries Limited - quỹ thành viên thuộc Dragon Capital vừa thông báo đã bán ra 1,45 triệu cổ phiếu CTCP Đầu tư Hạ tầng Kỹ thuật TP.HCM (MCK: CII).

TP. HCM phải xong tuyến đường vành đai 2 trong năm 2022 và vành đai 3 phải hoàn thành trong năm 2025

15/05/2021 lúc 08:34

Theo báo Chính phủ, hôm 14/5 tại buổi làm việc với các bộ ngành, địa phương về dự án đường vành đai 3, 4, Phó Thủ tướng Trương Hòa Bình yêu cầu TP HCM phải hoàn thành tuyến đường vành đai 2 trong năm 2022, tuyến đường vành đai 3 phải xong trước 2025 và vành đai 4 hoàn thành càng sớm càng tốt, không kéo dài đến 2030.